Som en del av sitt uppdrag att stärka pensionssparare och pensionärers ställning som konsumenter följer Pensionsmyndigheten upp förra årets rapport om förvaltningsföretagen inom premiepensionen. I den var högsta förvaltningskostnad hela 13 gånger högre jämfört med förvalsalternativet AP7 Såfa, mot 8,5 gånger högre i årets rapport. Det indikerar att Pensionsmyndighetens arbete med att stävja avgifterna har varit framgångsrikt.
Ny rabattmodell pressar ner kostnaden
– Tack vare den nya rabattmodellen för fondavgifter som Pensionsmyndigheten införde den 1 januari i år har priserna på förvaltningsföretagens fonder pressats ner med en fjärdedel, men vi ser fortfarande att kostnadsspannet är för stort och avgifterna för höga, säger Inger Söderbom, finansanalytiker på Pensionsmyndigheten.
Klagomålen fördubblades
Klagomålen till Pensionsmyndighetens kundservice rörande förvaltningsföretagen fördubblades mellan 2013 och 2014. Mer än en tredjedel av alla klagomål under 2014 gällde förvaltningsföretagen.
– Kunder som hört av sig upplever marknadsföringsmetoderna som vilseledande, påträngande och aggressiva. En del företag ger sken av att ringa från Pensionsmyndigheten. En kund berättar till exempel om dagliga spam-SMS med uppmaningar att lämna ifrån sig sin PIN-kod trots att telefonen är NIX-spärrad, säger Inger Söderbom.
Avgifterna minskar pensionen
– En sparare får en femtedel lägre premiepension med sina pengar placerade i den dyraste förvaltningsföretagsfonden jämfört med om pengarna placeras i AP7 Såfa – givet samma avkastning under en genomsnittlig spartid, säger Inger Söderbom.
Förvaltningsföretagens historik, utveckling och inriktning
Från början tog ett förvaltningsföretag en fast årlig avgift för att välja ut ett antal fonder på fondtorget åt sina kunder. Nu uppger endast två företag att de tar ut en årsavgift. I stället erbjuder många förvaltningsföretag fond-i-fonder. En del företag har gått över till vanliga fonder. De slipper då betala avgift till de underliggande fonderna om det inte är så att de själva förvaltar dessa.
Det finns förvaltningsföretag som bedriver aktiv telemarketing för att värva kunder till fonder inom premiepensionssystemet men inte har tydliga kopplingar till några fonder. En ny typ av företag, som ursprungligen erbjöd el- och teleabonnemang, börjar dyka upp som marknadsförare av premiepensionsfonder. I vissa fall med tydlig koppling till fondbolag i vissa fall inte.
Förvaltningsföretagens historik, utveckling och inriktning visar att det är en heterogen samling företag. Vi väljer att lista 20 företag med utgångspunkt från förra årets rapport. Urvalet är därmed delvis godtyckligt.
| Förvaltningsföretag | Genomsnittlig fondavgift |
Årlig fast avgift | Total årlig kostnad, kronor |
Så mycket dyrare än genomsnittsfonden |
Så mycket dyrare än AP 7 Såfa |
Kommentar |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Indecap | 0,56 | 660 | 1 304 | 309% | 853% | Försäkring ingår |
| Advisor | 0,53 | 645 | 1 249 | 291% | 813% | |
| Max Matthiessen | 0,73 | 832 | 161% | 508% | ||
| IKC Fonder | 0,72 | 819 | 157% | 499% | ||
| Zmartic Fonder | 0,64 | 725 | 127% | 430% | ||
| Aktiva | 0,62 | 707 | 121% | 417% | ||
| Independent | 0,62 | 707 | 121% | 417% | ||
| Cicero Fonder | 0,57 | 648 | 103% | 374% | ||
| Naventi | 0,56 | 636 | 99% | 365% | ||
| Allra | 0,55 | 629 | 97% | 360% | ||
| Stellum | 0,55 | 627 | 96% | 358% | ||
| Söderberg & Partners | 0,49 | 559 | 75% | 308% | ||
| JP-Fondval | 0,49 | 559 | 75% | 308% | ||
| Solidar | 0,47 | 533 | 67% | 290% | ||
| Monetar | 0,36 | 412 | 29% | 201% | ||
| Genomsnittsfonden | 0,28 | 319 | 0% | 133% | ||
| Ap7 Såfa | 0,12 | 137 | 0% |
Tabellen utgår från genomsnittsspararen som har 114 000 kronor på sitt fondkonto.
Keynes & Partners, Konsument Rådgivningsbyrån, Lundstedt Fond & Finans AB, Svensk Fondanalys och Svensk Pensionstjänst finns inte med i listan. Det beror på att vi inte kan få fram vilka fonder dessa företag placerar spararnas pengar i. Inga fondnamn nämns på företagens hemsidor, bara att de marknadsför sig som förvaltare av premiepension.
Rapportering till tillsynsmyndigheter
Under september 2015 påtalade Pensionsmyndigheten för tillsynsmyndigheterna Finanasinspektionen och Konsumentverket att flera förmodade överträdelser av regelverken för förvaltningsföretagen skett. Läs hela rapporten Läs mer om fondrådgivare och förvaltningstjänster Läs mer om Pensionsmyndighetens ändrade rabattmodell
